Dodávateľ továrne na vodovodné batérie iVIGA
Original Kitchen And Bath Jun Kitchen And Bath Headlines
Vynikajúci podnik potrebuje nielen krásne prevádzkové príjmy a zisky, ale potrebuje aj bohatú hotovosť. V posledných rokoch, Konský efekt kúpeľňového priemyslu je čoraz zrejmejší. Tempo expanzie vedúceho podniku sa ďalej zrýchlilo, a jeho peňažný tok sa stal predmetom obáv. Ako sa hovorí, “jedlo v ruke, srdce nie je panika. Sanitárny priemysel, kto má viac “nadbytočné jedlo”? ktorých rozpočet je napätejší?
Podľa novovyhláseného 2021 polročná finančná správa, Holdings Dongpeng, Kúpeľňa Huida, Čajka, R & T, Technológia Solux, Jianlin domov, Diou home a ďalších sedem kúpeľňových spoločností drží hotovosť (končiaci zostatok hotovosti a peňažných ekvivalentov) z celkového počtu viac ako 5.5 miliardy juanov. Medzi nimi, Dongpeng Holdings dosiahnutý 2.1 miliardy juanov, zvýšenie o 24.79% medziročne. V porovnaní s rovnakým obdobím minulého roka, Najviac vzrástla kúpeľňa Huida, od 395 až milión juanov 847 milión juanov, zvýšenie o 114.63%. Konečný zostatok hotovosti a peňažných ekvivalentov R&T a Solux Technology klesli.
Zostatok hotovosti a peňažných ekvivalentov na konci obdobia každého kótovaného podniku súvisiaceho s kúpeľňou
(jednotka: miliardy juanov)
| Polročné 2021 | Polročné 2020 | Medziročná zmena | |
| Holdings Dongpeng | 21.08 | 16.90 | 24.79% |
| Sanitárna keramika Huida | 8.47 | 3.95 | 114.63% |
| Čajka Sumitomo | 6.13 | 5.44 | 12.73% |
| R&T | 4.48 | 5.13 | -12.64% |
| Technológia Solux | 6.45 | 8.26 | -21.86% |
| Domov Jianlin | 5.41 | 5.12 | 5.67% |
| Diou Home | 3.84 | 3.50 | 9.80% |
Peňažný tok z prevádzkovej činnosti.
Najrýchlejší nárast zaznamenal Dongpeng, a niektoré spoločnosti sa zmenili z pozitívneho na negatívny
Čistý peňažný tok z prevádzkových činností je dôležitým ukazovateľom na posúdenie kvality prežitia a udržateľnosti spoločnosti. Všeobecne povedané, prevádzkový peňažný tok podniku je pozitívny a neustále sa zvyšuje, čo naznačuje, že krvotvorná funkcia podniku je silná, súčasné prevádzkové podmienky sú dobré, a majú schopnosť udržateľného rozvoja.
Čistý peňažný tok z prevádzkových činností každého uvedeného podniku súvisiaceho s kúpeľňou
(Jednotka: miliardy juanov)
| Polročné 2021 | Polročné 2020 | Medziročná zmena | |
| Holdings Dongpeng | 4.78 | 1.29 | 270.37% |
| Sanitárna keramika Huida | -1.37 | 3.14 | -143.54% |
| Čajka Sumitomo | 0.65 | 0.58 | 12.20% |
| R&T | 0.64 | 1.14 | -43.89% |
| Technológia Solux | 0.74 | 0.98 | -24.71% |
| Domov Jianlin | 0.5 | 2.36 | -78.92% |
| Diou Home | -0.6 | -4.38 | 86.34% |
Podľa finančnej správy, v prvej polovici tohto roka, Najrýchlejší rast čistého peňažného toku z prevádzkových činností mala spoločnosť Dongpeng Holdings, s medziročným nárastom o 270.37%. Dongpeng Holdings uviedla, že rast bol spôsobený najmä zvýšením prevádzkového cash flow v dôsledku rastu výnosov. Peňažné prostriedky spoločnosti prijaté z predaja tovarov a služieb v prvom polroku dosiahli 4.361 miliardy juanov, zvýšenie o 36.31% medziročne.
Jednotka: Yuan
| Položky | Polročné 2021 | Polročné 2020 |
| ja. Peňažné toky z prevádzkovej činnosti. | ||
| Peniaze prijaté z predaja tovaru a poskytovania služieb | 4.361.149.642.14 | 3,199,427,662.98 |
| Čistý nárast vkladov u klientov a medzibankových vkladov | ||
| Čistý nárast pôžičiek od centrálnych bánk | ||
| Čistý nárast prostriedkov požičaných od iných finančných inštitúcií | ||
| Hotovosť prijatá z pôvodného poistného | ||
| Čistá hotovosť prijatá zo zaisťovacích operácií | ||
| Čistý nárast poistencov’ vklady a investičné fondy | ||
| Hotovosť získaná z úrokov, poplatky a provízie | ||
| Čistý nárast prevedených prostriedkov v | ||
| Čistý nárast prostriedkov z repo obchodov | ||
| Čistá hotovosť prijatá z obchodovania s cennými papiermi agentúry | ||
| Prijaté vrátenie daní | 15576389.95 | 21.955.757.42 |
| Ostatné peňažné prostriedky prijaté v súvislosti s manažérskou činnosťou | 747,406,838.15 | 693.250.573.90 |
| Medzisúčet peňažných príjmov z prevádzkovej činnosti | 5,124,132370.24 | 3,914,633,994.30 |
Prevádzkový cash flow kúpeľne Huida sa v prvej polovici tohto roka zmenil z pozitívneho na negatívny, od 314 až milión juanov – 137 milión juanov. Huida vysvetlil, že je to tak “z dôvodu úhrady bankových akceptačných účtov”. Ale z 2021 polročnú finančnú správu, ktorú vydáva Huida Sanitary, Počiatočný zostatok bankových akceptácií Huida Sanitary je 435 milión juanov. Jeho konečný zostatok bol 362 milión juanov, a skutočná platba bola o 73.04 milión juanov.
- Splatné bankovky
√Uplatňuje sa□Neuplatňuje sa
Jednotka: Mena Yuan: RMB
| Typ | Záverečná bilancia | Počiatočný zostatok |
| Obchodná zmenka | ||
| Bankové akceptovanie | 361,590, 280. 63 | 434,627,999. 20 |
| Celkom | 361,590, 280. 63 | 434,627,999. 20 |
Celková suma zmeniek splatných a nezaplatených na konci obdobia bola $0.00.
Hoci prevádzkový peňažný tok spoločnosti Diou Home v prvej polovici tohto roka vzrástol o 86.34% medziročne, čistá suma bola stále záporná. Od prvej polovice r 2020, Prevádzkový peňažný tok spoločnosti Diou Home začal byť záporný. Spoločnosť uviedla, že hlavným dôvodom je “oneskorený odber v dôsledku dopadu novej korunovej epidémie. Bežné platby za materiál nakúpený na výrobu a iné výdavky a práce sa platili normálne. Čistý odliv hotovosti”. Tento rok, cash flow z operácií sa zvýšil v dôsledku zlepšenia spätného získavania platieb.
Navyše, R&T, Solux Technology a Jianlin Home nakúpili tovar, viac sa zvýšili prijaté platby za pracovné služby a zaplatené rôzne dane a poplatky, čím sa znížil ich peňažný tok z prevádzkových činností.
Peňažný tok z investičných aktivít.
Peňažné výdavky z investičných aktivít pre mnohé spoločnosti výrazne vzrástli
Čistý peňažný tok z investičnej činnosti tvorí najmä nákup a výstavba dlhodobého majetku, nehmotný majetok a iné dlhodobé investície, finančné investície tok finančných prostriedkov. Kúpeľňové podniky naďalej rozširujú rozsah výrobnej kapacity. Kapitálové výdavky na nákup práv na užívanie pozemkov, výstavba závodov, nákup strojov a zariadení, atď. sa tiež zvýšil.
V prvej polovici tohto roku, Holdings Dongpeng, Sanitárna keramika Huida, Čajka Sumitomo, R&T, Technológia Solux, Domov Jianlin, Diou Home 7 spoločnosti v čistom peňažnom toku z investičných činností sú záporné. To naznačuje, že tieto spoločnosti mali väčší odliv prostriedkov z dôvodu výrazného nárastu peňažných tokov z investičných aktivít. Medzi nimi, Najväčší odliv hotovosti v investičných aktivitách mala spoločnosť Dongpeng Holdings, viac ako 1.2 miliardy juanov.
Čistý peňažný tok z investičných činností každého uvedeného podniku súvisiaceho s kúpeľňou
(Jednotka: miliardy juanov)
| Polročné 2021 | Polročné 2020 | Medziročná zmena | |
| Holdings Dongpeng | -12.85 | -3.46 | -271.60% |
| Sanitárna keramika Huida | -1.08 | -3.73 | 71.18% |
| Čajka Sumitomo | -1.64 | -1.52 | -7.43% |
| R&T | -0.34 | -0.53 | 35.54% |
| Technológia Solux | -0.63 | -2.09 | 69.90% |
| Domov Jianlin | -1.92 | -2.95 | 34.84% |
| Diou Home | -2.12 | -2.42 | 12.33% |
Hlavné smery podnikových investičných výdavkov možno rozdeliť na: rozširovanie a získavanie kapacít a zvyšovanie kapitálu.
Napríklad, v januári tohto roku, Holdings Dongpeng, Fengcheng Dongpeng, Jiangxi Dongpeng podpísal rámec “Investičná dohoda” s ľudovou vládou mesta Fengcheng, Provincia Jiangxi, investovať do výstavby projektu priemyselného parku inteligentného keramického domu. Investícia do priemyselného parku zahŕňa 9 linky a projekty na výrobu inteligentných skalných panelov s ročnou produkciou 2.6 miliónov kusov inteligentnej kompletnej sanitárnej keramiky. Z dohody vyplýva, že celková investícia projektu je cca 5.08 miliardy juanov.
Navyše, Jianlin Home's 540 milión juanov projekt rozšírenia produktovej rady kuchyne a kúpeľne januára tiež uskutočnila slávnostné položenie základov 12 tento rok. Doba výstavby projektu je 18 mesiacov a jeho uvedenie do prevádzky sa očakáva v júli 2022. Huida Smart Home (Chongqing) Co., V marci tohto roku bol oficiálne uvedený do prevádzky aj projekt I. fázy spoločnosti Ltd. V súčasnosti je v druhej fáze výstavby, a celková investícia projektu je 1.5 miliardy juanov. Bude môcť vyrábať 2 miliónov kusov inteligentných sanitárnych výrobkov a 150,000 zostavy celej kúpeľne ročne po dokončení tretej etapy, a očakáva sa, že ročná hodnota produkcie dosiahne 2.5 miliardy juanov.
Peňažný tok z finančných činností.
Let, Čajka zvýšila bankové pôžičky
Okrem prevádzkového cash flow aj investičného cash flow, existuje ďalší dôležitý ukazovateľ podnikového cash flow – cash flow z finančných činností. Emisia dlhopisov a akcií, ako aj vyplácanie dividend a financovanie, všetky ovplyvňujú peňažný tok z finančných činností. Napríklad, pôžičky od bánk a vydávanie akcií na získanie finančných prostriedkov môže prispieť k zvýšeniu peňažných tokov z finančných aktivít. Na rozdiel od toho, splácanie bankových úverov a úrokov, a rozdeľovanie dividend akcionárom môže zvýšiť odliv hotovosti z finančných aktivít.
Negatívny peňažný tok z finančných aktivít naznačuje, že spoločnosti získavajú menej externých zdrojov a sú uvoľnenejšie. Majú prostriedky na splácanie bankových úverov a úrokov, ako aj na rozdelenie dividend späť akcionárom.
V prvej polovici roka, Spoločnosť Dongpeng Holdings vygenerovala najväčší čistý odliv hotovosti z finančných aktivít, vo výške 497 miliónov. Dongpeng povedal, že sa používa hlavne na vrátenie bankových úverov, znížiť bankové pôžičky, a vyplácať akcionárom dividendy. Zatiaľ čo Huida Sanitary Ware a Seagull Sumitomo mali väčší prílev peňažných prostriedkov z finančných činností v dôsledku zvýšených bankových pôžičiek.
Čistý peňažný tok z finančných činností každej kótovanej spoločnosti sanitárnej keramiky
(Jednotka: miliardy juanov)
| Polročné 2021 | Polročné 2020 | Medziročná zmena | |
| Holdings Dongpeng | -4.97 | 3.24 | -253.24% |
| Sanitárna keramika Huida | 4.53 | 3.16 | 43.41% |
| Čajka Sumitomo | 1.7 | 0.79 | 114.10% |
| R&T | -0.64 | -0.56 | -14.11% |
| Technológia Solux | -0.81 | -0.71 | -15.34% |
| Domov Jianlin | -0.48 | 0.79 | -160.57% |
| Diou Home | 1.07 | 7.53 | -85.78% |
Udržiavanie dobrého cash flow je zárukou trvalo udržateľného rozvoja podniku
Peňažný tok podniku ukazuje nielen dynamiku zmeny peňažných prostriedkov v prevádzkovej činnosti, investičné činnosti a finančné činnosti, ale aj to, či je kapitál podniku zdravý a či je chod a rozvoj bezproblémový.
Laicky povedané, podnik môže zabezpečiť svoje prežitie len vtedy, ak má dostatok hotovosti. Ak je kapitálový reťazec napätý alebo dokonca prerušený, je veľmi pravdepodobné, že bude čeliť trápeniu vysokého dlhu, zaradení do zoznamu zlyhaných exekútorov, alebo dokonca konkurz a likvidácia.
Spoločnosti kótované na burze môžu stále získať prílev financií vydávaním akcií, predaj aktív, bankový úver, atď. zlepšiť likviditu finančných prostriedkov. Napríklad, China Evergrande prehrala 4 miliardy jüanov vo svojom podnikaní v oblasti rozvoja nehnuteľností v prvej polovici tohto roka, a Evergrande Auto prehrali 4.8 miliardy juanov. Potom sa jej vrátili desiatky miliárd hotovosti predajom vlastného imania a predajom aktív s cieľom zabezpečiť normálnu prevádzku vývoja projektu.
Avšak, pre nekótované podniky, ich kanály financovania sú jednotnejšie. Vo všeobecnosti, požičiavajú si od bánk, súkromné inštitúcie alebo jednotlivci. Avšak, mnoho malých a stredných podnikov so slabou komplexnou silou je často zaradených do zoznamu neplatičov alebo je dokonca vyhlásený konkurz, pretože majú prerušený kapitálový reťazec a nie sú schopné včas splácať. Podľa neúplných štatistík, v prvej polovici r 2021, 91 do zoznamu zlyhaných vykonávateľov boli zaradené podniky sanitárnej keramiky, vrátane troch podnikov zaoberajúcich sa sanitárnou keramikou vo výške až desať miliónov juanov alebo viac, súvisia so zlyhanými bankovými úvermi. ,
